Day trading systems und methods

Trading-Strategien 8211 Momentum Breakouts Eines der besten Short Term Trading-Strategien basiert auf Momentum I8217m wird Ihnen zeigen, eine der besten Tages-Trading-Strategien für Anfänger als auch erfahrene Day-Trader. Ich habe diese Strategie vor etwa 17 Jahren gelernt und benutze sie bis heute mit nur wenigen kleinen Modifikationen. Die Strategie ist eine Momentum Breakout-Technik, die Aktien und andere Märkte fängt, während sie durch einen Zeitraum von schweren Volatilität und Impuls gehen. Eine Herausforderung Traders Gesicht ist der Suche nach Momentum Jeder, der grundlegende Erfahrung Tag Handel hat, wird Ihnen sagen, dass eine der größten Herausforderungen für die meisten Händler ist die Suche nach Aktien und anderen Märkten, die mit ausreichender Dynamik und Volatilität bewegen, um Day-Trading lohnt sich. Ich kann Ihnen sagen, aus persönlicher Erfahrung, dass es nichts mehr frustrierend, als sich in einem schnelllebigen Markt nur um zu sehen, es verlangsamen sofort nach meinem Eintrag bestellt wurde. Da Day-Trading auf der Intraday-Dynamik basiert, möchten Sie sicherstellen, dass die Märkte, die Sie ausgewählt haben und die Strategien, die Sie auswählen, genügend Momentum haben, um Ihr Risiko zu rechtfertigen. Starten Sie immer mit dem Tages-Chart Sie wollen mit dem Tages-Chart beginnen, so dass Sie die Vergangenheit Handel Geschichte und die Merkmale des Marktes Sie wählen, um den Handel zu sehen. Ich beginne mit der Überwachung von Aktien, die in der Nähe von 90 Tage Ausbrüche sind. Wie Sie wissen, basierend auf meinen früheren Artikeln der 90-Tage-Breakout produziert die höchste Verhältnis von Gewinn zu verlieren Trades. Die besten Kandidaten für meine Trades entweder Lücke bis zu einem 90-Tage-Hoch oder erreichen Sie die 90-Tage-Hoch durch erweiterte Trading-Bereich. Ich zeige Ihnen beide Beispiele, so können Sie eine gute Vorstellung von der Art der Einrichtung, die Sie brauchen, um zu finden bekommen. Der Vorrat reicht 90 Tageshoch durch das Auftauchen durch den oberen Widerstand-Bereich, den Sie Bestätigung vor dem Eintrag benötigen Sobald der Vorrat über dem 90 Tageshoch herausbricht, warte ich auf ein Bestätigungssignal. Es gibt zu viele falsche Ausbrüche und ich möchte sicherstellen, dass die Dynamik real ist und nicht unmittelbar nach dem Preisausbruch aus der Handelsspanne endet. Mein Zustand für den Eintritt ist ein Lücke Tag nach dem Ausbruch aus dem 90 Tage Preis hoch. Dies bedeutet, wenn der Preis brach aus der 90-Tage-Bereich durch Spaltung bis ich will einen zweiten Lücke Tag vor meinem Eintrag zu sehen. Sie sehen in diesem Beispiel, wie die Aktie ausbricht und wieder für den zweiten Tag in Folge aufgeht. Dies wäre ausreichend für mich zu rechtfertigen Eingabe der Aktie. Beachten Sie, wie die Stock Gaps wieder nach dem Ausbrechen aus dem Handelsbereich Wie Eingabe und Ausstieg aus dem Handel Sobald Sie eine solide Bestätigung durch eine zweite Lücke, können Sie sicher in den Markt eintreten. Mein Rat wäre, den Markt sorgfältig vor der Eröffnung zu beobachten und sich ein Gefühl für die Aktie, die Sie handeln. Wenn die Aktie oder ein anderer Markt, den Sie handeln, mit einer Lücke aufwärts geöffnet wird, können Sie sicher eine Marktordnung unter der Annahme eintreten, dass es ausreichend Markt auf dem Markt gibt, den Sie handeln. Die meisten Marktaufträge werden sofort gefüllt, so dass Sie sicher sein werden, dass Ihre Bedingung für den Eingang vollständig erfüllt wurde, bevor Ihre Bestellung ausgeführt wird. Sobald Ihre Bestellung ausgeführt wird, bleiben Sie mit dem Handel bis zur Schlussglocke. Da es sich hierbei um eine Impulsstrategie handelt, liegen die Quoten des Schlusskurses im oberen 20. Perzentil des höchsten Preises bei rund 80 Prozent, also schlage ich vor, dass Sie den Handel bis zur Schlussglocke beenden und MOC beenden Ist 0,05 Cents unter dem niedrigen am Eintritt Tag Wie über ein anderes Beispiel Wenn Sie Aufmerksamkeit waren vor ein paar Minuten Sie vielleicht bemerkt haben, dass ich sagte, dass der erste oder der erste Ausbruch außerhalb der Handelsspanne muss nicht eine Lücke sein, sondern können Ein erweiterter Bereich Tag sein. Ich möchte sicherstellen, dass Sie klar verstehen das Konzept der erweiterten Trading-Bereich, so dass dieses Beispiel nutzt eine Aktie, die außerhalb der 90-Tage-Trading-Bereich durch Volatilität und Preis statt Lücken bricht. Alles, was über diesen Punkt hinausgeht, ist dasselbe, außer dass die ursprüngliche Einrichtung die erste Lücke ersetzen kann, wenn die ausgedehnte Handelsreichweite ausreichend stark genug ist. There8217s eine Formel, um den erweiterten Bereich zu berechnen, aber ich werde diese Erklärung für einen anderen Tag speichern. Hier sehen Sie, wie der Aktienhandel Bereich ist fast dreifach die jüngsten Trading-Bereich für diese Aktie. Dies ist die Art der starken Handelsspanne, die Sie sehen wollen, brechen aus dem 90 Tage Preis hoch. Die Breakout-Bar ist etwa drei Mal die Größe der durchschnittlichen Trading-Bar für dieses Lager Wenn Sie die Aktie mit einem ausreichend hohen Breakout-Bereich oder eine Lücke, wie wir sahen in dem vorherigen Beispiel identifizieren können Sie beginnen, sie zu überwachen, bevor die nächste day8217s Morgenöffnung Um eine Lücke zu öffnen. Denken Sie daran, dass egal wie gut die ersten Ausbruch sieht, müssen Sie sicherstellen, dass Ihre Eingabe durch eine Lücke vorangegangen ist, egal was passiert. Hier8217s ein perfektes Beispiel für eine erweiterte Trading-Bereich Ausbruch gefolgt von einer Lücke unmittelbar vor dem Eintritt. Sie müssen warten, bis der Gap vor dem Eintrag keine Materie, was Sie sehen können in diesem letzten Beispiel, wie der Eintrag und der Ausgang erscheinen auf einer Intraday-Diagramm. Hinweis Ich warte auf die Lücke und dann geben Sie eine Marktordnung sofort nach der Öffnung Lücke. Der Auftrag dauert in der Regel etwa 3 Sekunden, um auf einem volatilen Markt auszuführen. Ich empfehle Ihnen, beobachten Sie den Markt genau vor der Eröffnung, so dass Sie bereit sind zu gehen, wenn und wenn die Lücke auftritt. Die Stop-Loss-Level ist 0,05 Cent unterhalb der Lücke bar platziert, so sollten Sie kein Problem identifizieren und legen Sie es sofort, nachdem Sie gefüllt werden. Platzieren Sie Ihre Stop-Loss-Bestellung sofort nach dem Erhalt Ihres Eintrags Füllen Sie die Dinge, die Sie im Auge behalten Die Momentum Breakout ist eine der einfachsten und produktivsten Tag Trading-Methoden für Händler auf der Suche nach Impuls-Setups. Beachten Sie, dass der Breakout entweder eine Lücke oder eine erweiterte Bereichsleiste sein kann. In beiden Fällen können Sie den Handel nicht vor einer Bestätigungslücke eingeben, die bei der Öffnung nach dem Breakout außerhalb des Handelsbereichs auftritt. Stellen Sie sicher, dass Sie Ihre Stop-Bestellung sofort nach Erhalt Ihrer Füllung und don8217t versuchen, die Strategie vor der Schließung zu beenden. Dies ist reine Impuls, so dass Sie wollen sicherstellen, geben Sie die Strategie Zeit zu arbeiten. Für mehr zu diesem Thema, gehen Sie bitte zu: How To Learn Day Trading und erreichen Day Trading Success Haben Sie einen großen Handelstag von Roger Scott Senior Trainer Market GeeksIntuition im Handel und Investitionen 15. Dezember 2016 11.21 Uhr Haben Sie jemals bekommen, dass Das Gefühl, dass ein bestimmter Handel wird riesig sein, dass Sie sollten Größe auf und gehen für die jugular Mr. Klein wird uns helfen, weiter zu erforschen die Nutzung der Markt-Intuition. Nehmen Sie zum Beispiel Peter L. Brandt (PLB), einen rein technischen Händler, den unser Team über die Jahre studiert hat. Haben Sie jemals das Gefühl, dass ein bestimmter Handel wird riesig sein, dass Sie sollten Größe auf und gehen Sie für die jugular Sie können nicht genau beschreiben, warum dieser Handel ist derjenige, aber man kann es auf jeden Fall fühlen. Dieses Gefühl ist das, was wir Intuition nennen. Nun ist die Frage ist, sollten Sie Ihre Intuition vertrauen Oder ist es nur ein anderes Gefühl der Markt wird missbrauchen Lets find out. Das Barking Up The Wrong Tree Blog hat einen großartigen Artikel über Intuition, in dem sie Forscher Gary Klein vorstellen. Klein hat die Verwendung von Intuition seit über 30 Jahren in verschiedenen Berufen von Schachmeistern bis zu Feuerwehrleuten studiert. Er arbeitete mit dem US-Militär, um Entscheidungsfindungsprogramme für Soldaten zu entwickeln und sogar das Team zu leiten, das das Haus des Weißen Hauses umgestaltet hat. Hes schrieb auch verschiedene Bücher über Intuition einschließlich der Macht der Intuition: Wie Sie Ihre Gut-Gefühle verwenden, um bessere Entscheidungen am Arbeitsplatz und Streetlights und Schatten zu machen: Suche nach den Schlüsseln zur adaptiven Entscheidungsfindung. Herr Klein wird uns helfen, die Nutzung der Markt-Intuition weiter zu erforschen. Mit einer einfachen Definition beginnen: Intuition wird von den Mustern abgeleitet, die Sie unbewusst in einem bestimmten Fachgebiet bemerken. Im Laufe der Zeit beginnen Sie automatisch zu sehen, dass bestimmte Kombinationen von Eingaben bestimmte Ausgänge produzieren. Im Falle der Intuition, diese arent offensichtlich definierbare Muster, sondern werden stattdessen im Unterbewusstsein verarbeitet. Ein Muster ist ein Satz von Cues, die in der Regel zusammen Chunk, so dass, wenn Sie sehen, ein paar der Cues können Sie erwarten, die anderen zu finden. Wenn Sie ein Muster bemerken, können Sie ein Gefühl der Vertrautheit haben - ja, ich habe gesehen, dass vor, während wir in jedem Bereich arbeiten, sammeln wir Erfahrungen und bauen ein Reservoir von anerkannten Mustern. Je mehr Muster wir lernen, desto leichter ist es, eine neue Situation zu einem der Muster in unserem Reservoir zu passen. Wenn eine neue Situation eintritt, erkennen wir die Situation, die wir kennen, indem wir sie einem Muster anpassen, auf das wir in der Vergangenheit gestoßen sind. Der große Vorteil des intuitiven Denkens ist seine Klarheit und Schnelligkeit. Theres kein Erhalten verlor in der mühevollen logischen Analyse mit mehrfachen, eng verwalteten Schritten. Intuition ist schnell und einfach. Holen Sie sich ein Gefühl und gehen mit ihm. Aber ist dies effektiv Es ist absolut e ffective, wenn es um komplexe Systeme geht. Betrachten Sie den Markt. Es besteht aus Milliarden von Milliarden von Transaktionen, alle destilliert in Marktpreise bewegt sich entweder nach oben oder unten. Die Komplexität, die durch diese unzähligen Wechselwirkungen entsteht, ist unendlich. Es ist unmöglich, eine vollständig definierte Liste der Schritte, um sie zu analysieren. Dies ist nicht zu sagen, dass einige definierte Schritte nicht helfen, aber sie werden nie nehmen Sie den ganzen Weg. Sie können nicht logisch durch jeden Aspekt des Marktes, um eine perfekte Entscheidung zu kommen. Waren ein Spiel von unvollständigen Informationen, wenn es um Handel und Investitionen geht. Am meisten können Sie wissen, vielleicht 60 von was ist los in einer bestimmten Situation. Sie müssen dann eine gebildete Wette, auf welche Art und Weise Preis bewegen basiert auf, dass Wissen zu machen. Viel Glück mit rein logischen Entscheidungssystemen in dieser Art von Umgebung. Youre gonna brauchen etwas Intuition. Klein wieder (Schwerpunkt unsere): Die Realität ist, dass das klassische Modell der Entscheidungsfindung funktioniert nicht sehr gut in der Praxis. Es funktioniert ziemlich gut in den Forschungslabors, die Studenten verwenden, Test-Themen triviale Entscheidungen, aber es tut nicht so gut in der realen Welt, wo Entscheidungen sind schwieriger, Situationen sind verwirrend und komplex, Informationen sind knapp oder unklar, die Zeit ist kurz , Und Pfähle sind hoch. Und in diesem Umfeld fällt das klassische, analytische Entscheidungsmodell flach. Angesichts all dieser Nachteile ist es nicht verwunderlich, dass die Entscheidungsträger nicht nachweisen konnten, dass analytische Methoden tatsächlich helfen, bessere Entscheidungen zu treffen. So logische Entscheidungsfindung scheitert an verwirrenden und komplexen Situationen mit knappen oder unklaren Informationen Wo gibt es hohe Einsätze mit wenig Zeit Sound vertraut jedem Husten Märkte Husten Nun betrachten Sie das Gehirn, ein weiteres unendlich komplexes System. Ist es möglich, logische Liste aller bewussten und unterbewussten Prozess, der zu einem bestimmten Gefühl oder Intuition führt Natürlich nicht. Aber denken Sie daran, Ihr Gehirn ist ein komplexes System analysieren ein anderes komplexes System - der Markt. Es gibt viele Dinge, die in unseren Köpfen hinter den Kulissen gehen, die wir nicht kennen. Es wäre töricht, die Ergebnisse dieser komplexen Analyse zu ignorieren. In der Tat gibt es Studien, die beweisen, es gibt negative Auswirkungen von Ignorieren Sie Ihre Intuition und Taubenhölzer selbst streng logische Analyse. Es gibt Daten, die zeigen, dass, wenn die Menschen die Intuition ignorieren, die Entscheidungsqualität sinkt. Es geht auch um, wenn die Menschen angewiesen sind, Entscheidungsanalyse zu verwenden. Entscheidungen werden unbewusst unternommen, bevor die Menschen beginnen, die Analysen durchzuführen, und der Akt der Artikulation der Faktoren kann Entscheidungen weniger zuverlässig treffen. Die Beweise wachsen, dass diejenigen, die ihren Intuitionen nicht vertrauen oder nicht vertrauen können, weniger wirksame Entscheidungsträger sind und dass sie, solange sie ihre Intuitionen ablehnen, dazu bestimmt sind, so zu bleiben. Der Versuch, Intuition zu verhindern, kann oft zu zerstörerischem Überdenken führen. Nehmen Sie Kleins Radiologe Beispiel: Radiologen Sorgen um Überdenken. Wenn sie einen Film zu lange betrachten, sehen sie Dinge, die dort arent sind. Nach etwa 38 Sekunden beginnen sie, zu leichten Unregelmäßigkeiten in normalen Strukturen zu überreagieren und nicht vorhandene Fehlbildungen zu identifizieren. Es ist genau wie Charting in den Märkten. Wenn Sie nicht sofort sehen können ein Muster, wenn Sie durch Ihre Bildschirme, seine wahrscheinlich nicht dort. Das Studieren eines einzelnen Diagramms zu lange wird zum Überdenken und zur Schaffung von imaginären Mustern führen. Ihre erste Reaktion auf ein Diagramm ist in der Regel am besten. Jetzt hat ein logischer Entscheidungsfindungsprozess seine Verwendung, insbesondere in definierten Situationen. Klein erklärt, dass systematische Analyse für gut geordnete Aufgaben funktionieren kann. Aber auch bei komplexen Systemen ist Intuition ein Muss. Also ja, Intuition ist ein wichtiges Instrument im Handel und Investitionen. Aber das bleibt noch die Frage, sollten Sie Ihre eigenen Intuition Vertrauen und Heres, wo wir die HUGE Vorbeugung, die mit vertrauensvoller Intuition im Handel und Investitionen kommt: Sie müssen in den Märkten erlebt werden, um Ihre Intuition erfolgreich nutzen. Wenn youre ein Anfang Trader, was Gefühle haben Sie wahrscheinlich führen Sie in rot. Du kannst ihnen nicht vertrauen. Intuition arbeitet, weil der Benutzer eine Flut von Erfahrungen zu ziehen hat. Zurück zu Klein: Wie wir in jedem Bereich arbeiten, sammeln wir Erfahrungen und bauen ein Reservoir an anerkannten Mustern auf. Je mehr Muster wir lernen, desto leichter ist es, eine neue Situation zu einem der Muster in unserem Reservoir zu passen. Markterfahrung kommt von Jahren in den Schützengräben. Es kommt aus der gewohnten Praxis, Tag und Tag, die Hits, immer wieder auf, und immer wieder getroffen. Sein nicht etwas, das gerade geschieht. Thats, warum als Anfänger Sie besser aus dem Handel ein strenges System oder eine Reihe von Regeln. In diesem Stadium wird ein logisches System helfen, Sie vor Ihren Intuitionen zu schützen, die wahrscheinlich unter die Gier, Angst und Hoffnung Kategorien von Emotionen stattdessen gehören. Aber im Laufe der Zeit, wie Sie mehr Erfahrung zu gewinnen, können Sie in der Lage, Intuition auf der Oberseite Ihres logischen Systems hinzuzufügen. Und das ist, was wir allen Händlern empfehlen, wenn es um den Schnittpunkt von Intuition und logisch-rationalen Entscheidungen im Handel und Investitionen geht. Haben Sie eine grundlegende Struktur oder Strategie mit einer Reihe von Regeln, die Sie in der Regel folgen. Dies wird Ihre logische Entscheidungsgrundlage sein, die Sie ausgerichtet und diszipliniert halten wird. Es umfasst wichtige Aspekte wie strenge Risikomanagement, die Sie von Sprengung halten wird. Aber auch verstehen, dass die Märkte unendlich komplex mit Teilinformationen sind, was bedeutet, dass logische Entscheidungen nicht tragen Sie den ganzen Weg. Youll Notwendigkeit, Erfahrung und mit dieser Erfahrung, Intuition zu entwickeln. Wissen, dass Sie nicht in der Lage, rational definieren Sie Ihre Intuition, sondern dass Sie immer noch verwenden, um Ihren Handel zu verbessern. Vertrauen Sie das komplexe System, das Sie tuckern entlang in Ihrem Kopf, um den komplexen Markt zu analysieren. Dies ist, was die größten Händler aller Zeiten tun. Nehmen Sie zum Beispiel Peter L. Brandt (aka PLB), einen rein technischen Trader, den unser Team über die Jahre studiert hat. Er verwendet ein logisches System als Basis. Das System enthält spezifische Regeln, wie z. B. Beschränkung der Einträge auf klassische Chartmuster und Größenanpassungen auf - und abwärts in Abhängigkeit von diesen Mustermerkmalen. Dies sind Regeln, die definiert werden können. Aber was PLB nicht definieren kann, und was auch scheint, seine Leistung von gut bis außergewöhnlich zu starten, ist alles, was er tut rund um diese Regeln. Der etwas frühzeitige Einstieg hier, der plötzliche Ausgang dort diese scheinbar zufälligen Anpassungen, die er macht, basieren auf seinen Gefühlen a. k.a. seine Intuition. Oft PLB wird zugeben, dass er nicht genau weiß, warum hes eine bestimmte Aktion, aber dass es fühlt sich wie das Richtige zu tun. Seine Intuition, entwickelt von Jahrzehnten des Handels, hat ihm geholfen, über 40 zusammengesetzte Renditen während seiner 40-jährigen Handelskarriere zu schaffen. Sie können PLBs Regeln basierte Strategie folgen, aber Sie können nicht replizieren seine Intuition. Das ist es, was jeder Trader für sich selbst entwickeln muss. Es gibt unzählige Geschichten über die besten Trader immer Gefühle über den Markt und auf sie. Ob es ein Traum in der Nacht vor, dass macht ein Trader wollen lange gehen, oder einige Rückenschmerzen (wie im Fall George Soros), dass der Händler verlassen wollen, hilft Intuition ihnen zu navigieren die Märkte. Ein weiteres Beispiel ist Market Wizard Michael Marcus. Marcus sagte einmal, dass Gut fühlen ist sehr wichtig. Ich weiß nicht, von jedem großen professionellen Händler, der es nicht hat. Das Gefühl ist Intuition. In seinem Market Wizards Interview erklärte Marcus, wie er eine Menge Trades machen würde, nur um ihn zu unterhalten, obwohl er nur wenige Trades wusste, die seine spezifischen Kriterien erfüllen, die großen Gewinner sein würden. Die großen Gewinner müssten Grundlagen, Techniken und Markt-Ton alle gehen für sie haben. Marcus hatte wahrscheinlich einige definierte Regeln für seine Kriterien, aber eine Menge davon war Gefühl oder Intuition als gut. Versuchen Sie, strenge Regeln zu entwickeln, um etwas wie Markttöne sehr hart zu messen. Marcus würde auf diese Art Trades groß werden: Wenn ein Trade alle meine Kriterien erfüllt, würde ich fünf - bis sechsmal die Positionsgröße eingeben, die ich auf den anderen Trades machte. Er hatte ein Grundsystem, würde aber seine Intuition benutzen, um zu wissen, wann er hart schlagen sollte. Und das ist, wie er 30.000 in 80 Millionen über einen Zeitraum von 20 Jahren drehte. Denken Sie daran, was Albert Einstein sagte: Der intuitive Geist ist eine heilige Gabe und der rationale Geist ist ein treuer Diener. Wir haben eine Gesellschaft geschaffen, die den Diener ehrt und das Geschenk vergessen hat. Vergessen Sie nicht Ihre Gabe der Intuition, wenn es um die Märkte geht. Benutze es. Aber stellen Sie sicher, dass seine glaubwürdige Intuition durch viel Erfahrung entwickelt. Vergewissern Sie sich, seine mehr als ein Gefühl Wenn Sie mehr darüber erfahren möchten, wie Layer-Intuition über eine logische Handelsstrategie, um überlegene Renditen zu verdienen, dann schauen Sie sich die Macro Ops Handbook hier. Offenlegung: Ich / wir haben keine Positionen in den erwähnten Aktien und keine Pläne, irgendwelche Positionen innerhalb der nächsten 72 Stunden einzuleiten. Ich schrieb diesen Artikel selbst, und er drückt meine eigenen Meinungen aus. Ich bekomme keine Entschädigung dafür. Ich habe keine Geschäftsbeziehung mit irgendeinem Unternehmen, dessen Bestand in diesem Artikel erwähnt wird. Der vollständige Leitfaden für Handelssysteme, vollständig überarbeitet und aktualisiert Seit fast dreißig Jahren wenden sich Fach - und Einzelhändler an Trading Systems und Methods für detaillierte Informationen zu Indikatoren, Programmen, Algorithmen und Systemen , Und jetzt diese vollständig überarbeitete Fünfte Ausgabe aktualisiert Abdeckung für heutige Märkte. Der endgültige Verweis auf Handelssysteme, das Buch erklärt die Werkzeuge und Techniken des erfolgreichen Handels, um Trader zu helfen, ein Programm zu entwickeln, das ihre eigenen einzigartigen Bedürfnisse erfüllt. Mit einem neuen analytischen Rahmen für den Vergleich systematischer Methoden und Techniken bietet diese neue Ausgabe eine umfassende Berichterstattung in nahezu allen Bereichen, darunter Trends, Dynamik, Arbitrage, Integration von Grundlagenstatistiken und Risikomanagement. Umfassende und eingehende, beschreibt das Buch jede Technik und wie sie zu einem Händler Vorteil genutzt werden kann, und zeigt Ähnlichkeiten und Variationen, die als wertvolle Alternativen dienen können. Das Buch geht auch Leser durch grundlegende mathematische und statistische Konzepte der Trading System Design und Methodik, wie viel Daten zu verwenden, wie man einen Index, Risikomessungen und vieles mehr zu erstellen. Diese durchdacht überarbeitete und aktualisierte Fifth Edition verpackt mit Beispielen umfasst mehr Systeme, mehr Methoden und mehr Risikoanalysetechniken als je zuvor. Der ultimative Leitfaden für Trading System Design und Methoden, neu revidiert Beinhaltet erweiterte Abdeckung von Handelstechniken, Arbitrage, statistische Werkzeuge und Risikomanagement-Modelle Geschrieben von gefeierten Experten Perry J. Kaufman Features Kalkulationstabellen und TradeStation-Programme für eine umfassendere und interaktive Lernerfahrung Bietet Leser mit Zugriff auf eine Companion-Website mit zusätzlichen Materialien geladen Geschrieben von einem weltweit führenden Unternehmen im Bereich Handel, Handelssysteme und Methoden, ist Fifth Edition der wesentliche Hinweis auf Handelssystem-Design und Methoden für eine nach der Krise Handelsumgebung aktualisiert. Vorwort zur 5. Auflage xv KAPITEL 1 Einleitung 1 Die wachsende Rolle der technischen Analyse 1 Konvergenz der Handelsformen in Aktien und Futures 2 Eine Linie im Sand zwischen Fundamentaldaten und technischer Analyse 4 Professionell und Amateur 5 Entscheiden über einen Handelsstil 8 Lärmmessung 10 Reifende Märkte und Globalisierung 14 Hintergrundmaterial 16 Forschungsrichtlinien 18 Ziele dieses Buches 19 Profil eines Handelssystems 20 Ein Wort über die in diesem Buch verwendete Notation 23 KAPITEL 2 Grundlegende Konzepte und Berechnungen 25 Über Daten und Mittelung 26 Preisverteilung 33 Momente der Verteilung: Varianz, Schiefe und Kurtosis 37 Standardisierung von Risiko und Rückkehr 48 Standardleistungsmessungen 58 Angebot und Nachfrage 66 KAPITEL 3 Charting 79 Konsistente Muster finden 80 Was die Hauptpreisbewegungen und - trends verursacht 82 Das Balkendiagramm und seine Interpretation von Charles Dow 83 Formations-Diagramm 92 One-Day-Muster 102 Fortsetzungsmuster 113 Grundkonzepte in Chart Trading 117 Accumulation und Distribution8212Bottoms und Tops 118 episodische Patterns 132 Preisziele für Bar Charting 133 Implizite Strategien in Kerzencharts 139 Praktische Anwendung der Balkendiagramm 144 Evolution in der Formationen 148 KAPITEL 4 Charting Systeme und Techniken 151 Dunnigan und der Schub-Methode 152 Nofri8217s Congestion-Phasen-System 155 Außerhalb Tage mit einem Außen Close 157 Innerhalb Tage 158 Pivot-Punkte 158 Aktion und Reaktion 159 Channel-Breakout 167 Verschieben von Kanälen 170 Commodity Channel Index 171 Wyckoff8217s Kombinierte Techniken 172 Komplexe Muster 173 eine Studie von Charting Patterns 176 Bulkowski8217s Chartmuster Rankings 178 KAPITEL 5 Ereignisgesteuerte Trends 181 Swing Trading 182 Konstruktion eines Swing-Diagramm eine Swing-Filter 184 Point-and-Figure Charting 195 der N-Day Breakout 222 KAPITEL 6 Regressionsanalyse 235 Komponenten einer Zeitreihe 235 Merkmale der Preisdaten 236 Lineare Regression 238 lineare Korrelation 248 Nonlinear Annäherungen für zwei Variablen 252 Transforming Nonlinear Linear 256 Auswertung der mit zwei Variablen Techniken 257 Multivariate Annäherungen 259 Grundsignale Handel mit einem linearen Regressionsmodell 273 Mess Marktstärke 276 KAPITEL 7 Zeitbasierte Trendberechnungen 279 Forecasting and Nach 279 Preisänderungen im Zeit 284 Der Moving Average 284 Geometrische Moving Average 292 Kumulierte Durchschnittliche 293 Kumulierte Durchschnitt 293 Drop-Off Zurücksetzen Effect 293 exponentielle Glättung 293 Plotten Lags und führt 307 KAPITEL 8 Trend-Systeme 309 Warum Trendsysteme arbeiten 309 Grundlegende Kauf - und Verkaufssignale 314 Bänder und Kanäle 320 Anwendungen eines Single-Trend 330 Vergleich wichtiger Trendsysteme 336 Techniken mit zwei Trendlinien 350 Mehrere Trends und gesunder Menschenverstand 356 Umfassende Studien 359 Auswahl der richtigen Trendmethode und Geschwindigkeit 359 Moving Average Sequenzen: Signalverlauf 363 Frühe Exits von einem Trend 366 Moving Average Projiziert Crossovers 366 KAPITEL 9 Momentum und Oszillatoren 369 Divergence Index 384 doppelt geglättete Momentum 404 Geschwindigkeit und Beschleunigung 412 Hybrid Momentum Techniques 416 Momentum Divergence 418 Einige abschließende Kommentare zu Momentum 426 KAPITEL 10 Saisonalität und Kalender Patterns 427 ein konsistentes Faktor 428 die saisonalen Muster 429 Beliebte Methoden zur Berechnung der Saisonalität 430 Saison Filter 456 Saisonalität und der Börse 478 Common Sense und Saisonalität 483 KAPITEL 11 Zyklusanalyse 485 Zyklus Basics 485 Aufdecken des Zyklus 494 Maximum Entropy 514 Cycle-Channel Index 520 Short Cycle Indicator 521 Kapitel 12 Band, Open Interest und Breite 527 ein Spezialfall für Futures Volume 527 Variationen von den normalen Mustern 529 Standard Interpretation 531 Volumenindikatoren 535 Breite Indikatoren 546 Interpretieren von Volumen und Breite systematisch 554 Eine integrierte Wahrscheinlichkeit Modell 558 Intraday Volume Patterns 559 Filterung Low Volume 562 Markt Facilitation Index 564 KAPITEL 13 Aufstriche und Arbitrage 565 Dynamik Futures Intra Spreads 566 Gebühren 567 Spreads in Aktien 569 Verbreitung und Arbitrage Beziehungen 570 Risk Reduction Tragen in Spreads 571 Carry Trade 596 Ändern Spread-Beziehungen 600 Intermarket Spreads 602 KAPITEL 14 Verhaltenstechniken 617 Messung der Nachrichten 618 Event-Handels 623 Commitment of Traders Report 635 Stellungnahme und Contrary Opinion 641 Fibonacci und Human Behavior 648 Elliott8217s Wellen-Prinzip 651 Kursziel Constructions Mit dem Fibonacci-Verhältnis 660 Fischer8217s Golden Section Compass-System 662 WD Gann8212Time and Space 666 Finanzastrologie 671 KAPITEL 15 Mustererkennung 685 Projizieren Täglich Hochs und Tiefs 687 Tageszeit 689 Opening Gaps 699 Werktag, Wochenende und Reversal Patterns 711 Computer-Based Mustererkennung 732 Methoden der künstlichen Intelligenz 735 KAPITEL 16 Day Trading 737 Auswirkungen von Transaktionskosten 738 Key Elements of Day Trading 744 Handels Mit Formationen 753 Intraday Breakout-Systeme 759 Intraday Volume Patterns 774 Intraday Preisschocks 775 KAPITEL 17 Adaptive Techniques 779 Adaptive Trendberechnungen 779 Adaptive Variationen 788 Andere Adaptive Momentum Berechnungen 793 Adaptive Intraday Breakout System 796 Ein Adaptive Prozess 797 Adaptive Methoden 798 KAPITEL 18 Preis Distribution Systems 801 Messverteilung 801 Verwendung von Preisverteilungen und Patterns Unter Berücksichtigung zu antizipieren Verschiebt 805 Aufteilung der Preise 811 Steidlmayer8217s Marktprofil 822 Verwendung des Täglich Ausschüttungen an Identifizieren Sie Unterstützung und Widerstand 830 KAPITEL 19 Multiple Zeitrahmen 833 Tuning Zwei Zeitrahmen zusammen zu arbeiten 833 Elder8217s Triple-Screen Trading System 835 Robert Krausz8217s Mehrere Zeitrahmen 838 Martin Pring8217s KST-System 842 KAPITEL 20 Fortgeschrittene Techniken 845 Mess Volatilität 845 Volatilität und für den Handel 856 Handels Selektion über Volatilität 861 Trends und Preis Lärm 868 Trends und Zinsen bewerten Carry 871 Expert Systems 871 Fuzzy Logic 875 Fraktale, Chaos, und Entropy 880 Neuronale Netze 886 Genetische Algorithmen 895 Replikation von Hedge Fonds 902 KAPITEL 21 Systemprüfung 905 Identifizierung der Parameter 908 die Auswahl der Testdaten 910 Testing Integrität 916 für das beste Ergebnis der Suche 919 Visualisierung und Interpretation von Testergebnissen 922 Großraumtest 932 Verfeinerung der Strategieregeln 937 Ankunft bei gültigen Testergebnissen 938 Vergleich der Ergebnisse von zwei Systemen 946 Profitieren von den schlechtesten Ergebnissen 950 Wiederholen beim Ändern von Parametern 951 Testen über ein breites Spektrum von Märkten 954 Preisschocks 970 Anatomie einer Optimierung 972 summieren Robustheits 976 KAPITEL 22 Praktische Erwägungen 983 Gebrauch und Missbrauch des Computers 984 Extreme Events 992 Gambling Techniques8212The Theory of Runs 1000 Selective Handels 1011 System-Trade-Offs 1012 Handelslimiten und Disconnected Markets 1018 Silber und NASDAQ8212Too, gut zu sein Echte 1020 Ähnlichkeit of Systematic Trading Signale 1021 KAPITEL 23 Risk Control 1027 Verwechselungsschutz Luck für Geschicklichkeit 1027 Risikoaversion 1028 Mess Rendite und Risiko 1034 Leverage Basierend auf Exposure 1049 Einzelhandelsrisiko 1050 Kaufman auf Stops und Gewinnmitnahmen 1059 Ranking der Märkte für die Auswahl 1062 Probability Von Erfolg und Ruin 1072 Eingeben einer Position 1076 Zusammenfassen einer Position 1080 Eigenkapitaltrends 1085 Investieren und Reinvestieren: Optimal f 1088 Vergleich der erwarteten und tatsächlichen Ergebnisse 1092 KAPITEL 24 Diversifikation und Portfoliozuordnung 1099 Ändern von Korrelationen 1105 Arten von Portfolio-Modellen 1105 Klassische Portfolio-Allokationsberechnungen 1107 Suchen Optimale Portfolioallokation Mit Excel8217s Solver 1109 Kaufman8217s Genetic Algorithm Lösung für Portfolio-Allokation (GASP) 1114 Volatilität Stabilization 1142 ANHANG 1 Statistische Tabellen 1147 ANHANG 2 Matrix Lösung Lineare Gleichungen und Markov-Ketten 1151 ANHANG 3 trigonometrische Regression für Zyklen 1161 Über den Companion-Website Suche nach 1191